（ブルームバーグ）：トレーダーらが今週後半に予定される主要中央銀行による一連の金利決定に備える中、米国株式先物相場は他の主要市場のさえないパフォーマンスを振り払った。ビットコインは新たな記録を打ち立てた。 ブルームバーグで最も読まれた記事 ナスダック100種は金曜日に史上最高値で取引を終えた後、0.3％上昇し、さらなる上昇を示唆した。 MicroStrategy Inc.は、ソフトウェアメーカーがビットコインへのレバレッジを利かせた賭けに転換したことを受けて、保留中のテクノロジー重視のゲージへの組み入れを後押しし、市場前取引で6％以上上昇した。 Ｓ＆Ｐ５００先物は０．２％上昇した。 中国の予想を下回る小売統計が地合いを圧迫したため、月曜日の米国株の動向はアジアや欧州の下落とは対照的だ。ユーロ圏の民間部門の縮小も欧州株の足を引っ張った。 水曜日に連邦準備理事会が予想する4分の1ポイントの利下げは新たな支援材料となり、米国株のアウトパフォームを延長する可能性がある。 Ｓ＆Ｐ５００種指数は２０２４年現在までに２７％上昇しており、ストラテジストはドナルド・トランプ次期大統領の下での有利な経済政策と好決算を見越して上昇がさらに勢いを増すと予想している。 ステート・ストリート・グローバル・エクイティーズのシニア・マルチアセット・ストラテジスト、マリヤ・バイトマネ氏はブルームバーグテレビに対し、「中央銀行は2024年、経済がまだ好調だった時期に利下げを開始するため、助けになっている」と語った。今後、「我々が頼るべきは収益と、どこが最も早く成長できるかだ。米国では依然として堅調な成長が見られます。」 水曜日のFRBの決定を受けて、日本、北欧、英国の各国も翌日にかけて決定する予定だ。スワップトレーダーらは現在、FRBによる今後12カ月間で約3回の4分の1ポイント利下げを織り込んでいるが、1週間前には4回目の利下げの確率は五分五分よりも良くなっていると見ていた。 一方、ブルームバーグのドル指数は6日間上昇した後、ほとんど変化がなかった。ドナルド・トランプ次期大統領の政策とFRBの利下げが2025年後半に米ドルに圧力をかける可能性が高いため、ウォール街ではドル相場が悪化し始めている。 約6人のセルサイドストラテジストは現在、世界の基軸通貨は早ければ来年半ばにもピークに達し、その後下落し始めると予想している。 中国では１１月の小売売上高が前年比３％増加し、ブルームバーグが調査したエコノミスト予想の５％成長を下回った。この統計は先週、中国政府が消費拡大を約束しながら財政刺激策の詳細を示さなかったことに対するトレーダーらの失望を踏まえたものとなっている。 物語は続く シンガポールのサクソ・マーケッツのチーフ投資ストラテジスト、チャル・チャナナ氏は、小売売上高データは「現地の悲惨な状況と、景気刺激策が有意義な経済改善の実現よりも光学分野をいかに優先させたかを反映している」と述べた。 「たとえ戦術的な回復であっても、一連の誤ったスタートと今後の関税のリスクを考慮すると、さらなる回復が必要だ。」 ムーディーズ・レーティングスが同国の信用格付けを引き下げたことで、極右指導者のマリーヌ・ルペン氏が予算紛争で前首相を失脚させたことで当局者への圧力が強まり、フランス国債は同国と比べて後れを取っていた。 欧州最大の経済が衰退の道に直面している中、ドイツのオラフ・ショルツ首相は再選挙の引き金となる動きで不信任投票で敗退すると予想されている。一方、ユーロ圏の民間部門の活動は、サービス部門の予想以上の貢献により、予想よりも縮小しなかった。 ウィン・シン氏率いるブラウン・ブラザーズ・ハリマンのストラテジストらは顧客向けノートで「新たな連立政権の樹立には数週間から数カ月かかる可能性があるため、ドイツ経済への財政支援が具体化するには時間がかかるだろう」と述べた。 「つまり、欧州中央銀行が大変な仕事をしなければならないことになる」と彼らは述べた。 トランプ大統領のデジタル資産支持を受けて、ビットコインは月曜一時３％以上上昇し、１０万６０００ドルの水準を超えた。この利益は、仮想通貨市場全体のセンチメントを高めることにも貢献した。 今週の主なイベント: 英国の失業保険申請件数、失業率、火曜日 英国CPI、水曜日 ユーロ圏CPI、水曜日 米国の金利決定、水曜日 日本の金利決定、木曜日 英国BOE金利決定 米国の木曜日のGDP改定値…

（ブルームバーグ）－トレーダーらはドナルド・トランプ氏が財務長官にスコット・ベッセント氏を指名したことを、米国経済と金融市場にさらなる安定をもたらす慎重な選択として受け入れ、株式と国債が上昇した。 ブルームバーグで最も読まれた記事 アジア株は日本、韓国、オーストラリアの上昇に牽引され０．９％上昇した。米国先物も小幅上昇した。一方、１０年米国債利回りは５ベーシスポイント低下し４．３５％となった。ドルは下落したが、ビットコインは週末の下落から反発した。 この市場の動きは、ドルの急騰とビットコインの上昇を特徴とする、いわゆるトランプトレードの一部の要素の逆転を示している。トレーダーらは、米次期政権が減税や関税引き上げを実施する中、金利が引き続き上昇し米ドルを下支えするとの見方を減らした。 マクロヘッジファンド、キー・スクエア・グループを運営するベッセント氏は、トランプ大統領の関税・減税計画を支持する意向を示しているが、投資家は同氏が政治的得点を獲得することよりも経済と市場の安定を優先すると予想している。この指名により、インフレを引き起こし、貿易摩擦を悪化させ、市場のボラティリティを増幅させる恐れがあった次期大統領の保護主義政策に対する懸念が和らいだ。 ＪＰモルガン・アセット・マネジメントのグローバル市場ストラテジスト、ビンセント・ジュビンズ氏はブルームバーグテレビに対し、「われわれは明らかに、おそらくより漸進主義的な財務省の経済担当者とトランプ氏のリフレ政策を協議している」と語った。 「米国の例外主義は、経済面だけでなく市場面でもある程度維持されるだろう。」 インドで最も裕福なマハラシュトラ州でナレンドラ・モディ首相率いるインド人民党主導の連合が大勝利を収めたことを受け、インドの株価指標は月曜日に急騰した。それでも、利益の伸びやバリュエーションの上昇、そしてアダニ・グループに対する最近の米国の告発に対する懸念を背景に、世界的なファンドが10月以降140億ドル以上を引き出しているため、国内株式は依然として年初来高値から大きく離れている。 「これは短期的な救済集会だ」とライト・リサーチの創設者ソナム・スリバスタバ氏は言う。 「私たちは外国資本の大幅な帰還を待たなければなりません。」 世界第２位の経済再生に向けた強力な財政措置の欠如に対する投資家の継続的な失望を反映し、中国株はこの地域の動向に逆行した。一方、同国の中央銀行は政策融資金利を９月に前回引き下げた後、据え置いた。 物語は続く 日本、米国のデータ ウクライナと中東の地政学リスクが投資家を警戒させたため、原油は週間ベースで約２カ月ぶりの大幅な上昇となったが、下落した。金も先週20カ月で最も大きく値上がりした後、下落した。 先週、日本銀行の上田和夫総裁が12月の政策会合が生放送されることを示唆したことを受け、アジアのトレーダーらは今週、日本のインフレデータを注意深く監視することになる。ニュージーランド準備銀行は水曜日に主要金利を引き下げると予想されている。 他の地域では、欧州におけるインフレと成長の測定値が広範囲に及ぶ予定です。トレーダーらは来年の利下げ見通しの評価に役立てるため、米連邦準備理事会（ＦＲＢ）の１１月会合議事録や消費者信頼感、個人消費支出のデータを綿密に分析するだろう。 今週の主なイベント: BOEのクレア・ロンバルデリ副総裁と金利設定者のスワティ・ディングラ氏が月曜日に講演 ECBチーフエコノミストのフィリップ・レーン氏と理事会メンバーのガブリエル・マクルーフ氏が月曜日に講演 国立銀行のアンナ・セイム副総裁が火曜日に講演 米国FOMC議事録、新築住宅販売、米国コンファレンスボード消費者信頼感、火曜日 カナダ銀行副総裁リス・メンデス氏が火曜日に講演 中国の産業利益、水曜日 ニュージーランド金利決定、水曜日 米国のPCE、新規失業保険申請件数、GDP、耐久財、水曜日 オーストラリア銀行総裁ミシェル・ブロックが木曜日に講演 韓国の金利決定、木曜日 ユーロ圏経済信頼感、消費者信頼感、木曜日 日本の失業率、東京CPI、鉱工業生産、小売売上高、金曜日 ユーロ圏CPI、金曜日…

（ブルームバーグ）： 外国企業は前四半期に中国からより多くの資金を引き出しており、これは中国政府が成長の安定化を目指した刺激策を展開しているにもかかわらず、一部の投資家が依然として悲観的であることを示している。 ブルームバーグで最も読まれた記事 国家外為管理局が金曜遅くに発表したデータによると、国際収支における中国の直接投資負債は第３・四半期に８１億ドル減少した。中国への海外直接投資を測定するこの指標は、今年最初の9か月間でほぼ130億ドル減少した。 外国からの中国への投資は、地政学的な緊張、世界第２位の経済に対する悲観、自動車などの産業における中国国内企業との競争激化の影響で、２０２１年に記録を記録した後、過去３年間で低迷している。この減少が今年いっぱい続いた場合、比較可能なデータが開始される少なくとも1990年以来、初の年間FDI純流出となるだろう。 今年中国事業の一部を撤退した企業には、自動車メーカーの日産自動車やフォルクスワーゲン、コニカミノルタなども含まれる。新日鉄は7月に中国での合弁事業から撤退すると発表した一方、インターナショナル・ビジネス・マシーンズは7月に中国での合弁事業から撤退すると発表した。は国内のハードウェア研究チームを閉鎖しており、この決定は約1,000人の従業員に影響を与える。 ドナルド・トランプ次期米大統領の２期目に貿易戦争が拡大し、中国との関係が悪化するとの見通しが、投資をさらに圧迫する可能性がある。同会のアラン・ガボール会長によると、上海の米国商工会議所の会員にとって「地政学的な緊張」が最大の懸念事項だという。 ガボール氏は先週、中国国際輸入博覧会開催中にブルームバーグテレビのインタビューで、「大規模な投資を計画するのは難しいが、逆に多くの会員が中小規模の投資を行っているのが見られる」と語った。 「これは、より外科的な投資環境です。」 それでも、経済刺激に向けた9月下旬の政府の取り組みはすでに一部の外国人投資家に恩恵をもたらしており、中銀の別のデータによると、外国人が保有する株式の価値は8月から26％以上上昇した。中国のベンチマーク株価指数は、協調刺激策の開始後、９月にほぼ２１％上昇したが、その後、その上昇分の一部を手放した。 物語は続く 対照的に、中国からの対外投資は急増している。 SAFEの暫定データによると、第3四半期に中国企業は海外資産を約340億ドル増加させた。これにより、今年これまでの流出額は1,430億ドルに達し、この期間の過去3番目に高い総額となった。 BYDなどの中国企業は、海外市場での原材料の確保と生産能力の増強を目的として、海外進出を急速に拡大している。鉄鋼など一部の中国輸出品に関税を課す国が増え、米国がすべての中国製品に懲罰関税を課すと脅しているため、この傾向は今後も継続し拡大する可能性が高い。 ブルームバーグ ビジネスウィークで最も読まれた記事 ©2024 ブルームバーグ LP Source link

（ブルームバーグ）： 中国に関する一連の前向きな見出しを受けてアジア株が上昇し、センチメントを支えた。接戦の米選挙に向けて時計が刻々と進む中、ドルは堅調だった。 ブルームバーグで最も読まれた記事 中国株式ベンチマークは約２％上昇し、この地域の上昇を主導した。日本の日経平均株価は祝日を受けて上昇したが、オーストラリアと韓国の株価は下落した。ブルームバーグ・ドル・スポット指数は横ばいで、１０年米国債利回りは１ベーシスポイント上昇した。 この日は慎重なスタートとなったが、中国のサービス活動が７月以来最速のペースで拡大していることを示す統計や、同国には十分な政策余地があるとする首相のコメントを受けて株価は上昇に転じた。国の最高立法機関が地方公務員の財政負担軽減を目的とした提案を検討したこともセンチメントを押し上げた。 世論調査では、アメリカ国民がドナルド・トランプ氏とカマラ・ハリス氏の間で僅差で分かれていることが示されており、今週は米国大統領の投票がより大きな焦点となっている。結果に議論の余地がある可能性があるため、開票作業が数週間延期され、ボラティリティが高まる可能性がある。 JPモルガンのアジア太平洋株式調査責任者、ジェームズ・サリバン氏は「中国政府が期待を込めて刺激策の一部を手放し、米国で何が起こるかを理解しようとしているのは非常に理にかなっている」と述べた。シンガポール証券がブルームバーグテレビに語った。 「トランプ氏の勝利はハリス氏の勝利よりも代償が大きい。」 今週、市場を動かす可能性のあるさらなる触媒が存在します。投票日の直後の木曜日には、FRBの決定とジェローム・パウエル氏の記者会見が行われ、同氏は中央銀行の金利経路について詳細を説明する予定だ。米国企業の大部分が決算報告を予定している。 ペッパーストーン・グループの調査責任者、クリス・ウェストン氏はブルームバーグテレビに対し、「米ドルはおそらく最もクリーンな表現であり、今週の最も明白な表現だ」と語った。ハリス氏の勝利と議会の分裂は米国通貨の売りを正当化する一方、「もしトランプ氏が勝利すれば、おそらくドルは1日か2日で1％か2％程度の少しの上昇が見られるだろう」 」 その他の地域では、オーストラリア中央銀行が予想通り主要金利を4.35％に据え置いたため、市場の反応は限定的となった。理事会は国際見通しについて「高いレベルの不確実性」を強調した。 物語は続く 日本では、弱体化した政府の重要な潜在的同盟者である玉木雄一郎氏が、中央銀行は3月までに再び利上げすべきではないと述べ、再び政策を進める前に来年の賃金協定の結果を精査するよう求めた。円はドルに対して下落した。日本株の取引時間はさらに30分延長される。 コモディティ市場では、市場が接戦となる米国選挙に備えたため、金が下落した。中東の緊張の高まりとOPECプラスの供給制限延長の動きを受けて、原油相場は月曜日に3％近く急騰した後、堅調となった。 読む: 不安定な選挙の夜、トレーダーは変動を捉える準備を整える (1) 今週の主なイベント: インドネシアのGDP、火曜日 フィリピンCPI、火曜日 米国貿易、ISMサービス指数、火曜日 米国大統領選挙、火曜日 ブラジルの金利決定、水曜日 ニュージーランドの失業率、水曜日 ポーランドの金利決定、水曜日 台湾CPI、水曜日 ベトナムCPI、貿易、鉱工業生産、水曜日 ECBのクリスティーヌ・ラガルド総裁が水曜日に講演 中国貿易、外貨準備、木曜日…

（ブルームバーグ）：最新の多数の世論調査データがドナルド・トランプ氏に明らかな有利性を示さなかったことを受け、投資家がドナルド・トランプ氏の米大統領選勝利への賭けを撤回し、ドルが下落した。石油輸出国機構（ＯＰＥＣ）プラスが増産を遅らせたことを受けて原油は上昇した。 ブルームバーグで最も読まれた記事 米ドルの指数はここ２カ月以上で最も大きく下落し、米国通貨は円、ユーロ、豪ドルなどの主要通貨に対して下落した。米国債先物は上昇した。 この動きは、デモイン・レジスターの世論調査でアイオワ州でカマラ・ハリス氏が47％対44％リードしていることが示された後に生じたもので、トランプ氏はこれまでの選挙でいずれも勝利してきた州だった。いわゆるトランプ貿易の要素の一つは、米国債利回りの上昇とドル高を支持するものだ。それでも、他の調査では、両候補者が写真決着の態勢を整えており、全国的にも重要な激戦州でも有権者が僅差で分かれていることが示されている。 投資家がトランプ氏の２期目への賭けを強めたことを受け、ドルゲージと１０年国債利回りはいずれもここ数週間で７月以来の高水準に達していた。緩和的な財政政策と高額な関税に対する同氏の支持が連邦赤字を拡大させインフレを加速させ、米国債の価値を損なうのではないかとの懸念がある。 イーストスプリング・インベストメンツのビル・マルドナド最高経営責任者（ＣＥＯ）はブルームバーグテレビに対し、「現時点で電話をかけることは不可能だ」と語った。 「トランプ大統領が関税やその他の措置について話しているのを聞いたが、何がどのような形で実施されるのか本当に知っているのだろうか？それに向けてポジションを取るのはほぼ不可能だ」 韓国と中国を中心にアジアの株価が上昇した。金曜日、アマゾン・ドット・コムやインテルなどの堅調な収益を受けてウォール街が上昇したことを受けて、米国株先物相場は小幅上昇した。日本市場は祝日で休場のため、アジアの時間には米国債の取引は行われない。 今週の金融市場の取引は、米国大統領選挙に加えて、特に米国、英国、オーストラリアなどの中央銀行の決定によって左右されることになる。 最新の雇用統計で米国の雇用が2020年以来最も遅いペースで進んでいる一方、失業率は依然として低いことが示されたことを受け、FRBは木曜日に25ベーシスポイント利下げすると予想されている。それでも、深刻なハリケーンや大規模なストライキによって数値は歪められた。 オイル、ゴールド ＯＰＥＣプラスが１２月の増産を１カ月延期することで合意し、イランがイスラエルに対する発言をエスカレートさせたことから、米国の原油指標であるウエスト・テキサス・インターミディエイトは月曜日、１％以上上昇した。 物語は続く 金は先週の過去最高値から後退した後、さらに上昇した。 中国では、ドナルド・トランプ大統領のホワイトハウス復帰による世界第2位の経済への影響への懸念が高まっている米選挙の数日前に当局が外貨誘致の措置を明らかにした。中国証券監督管理委員会、商務省、その他4つの規制当局は金曜日遅くの声明で、外国人個人が戦略的投資家として上場企業に資本を提供することが許可されると発表した。 中国の他の地域では、投資家が減速経済を立て直すための財政刺激策が承認されるかどうか注目する中、月曜日から金曜日まで北京で全国人民代表大会常務委員会が開催される。 今週の主なイベント: インドHSBC製造業PMI、月曜日 米国工場からの注文、月曜日 ユーロ圏のHCOB製造業PMI、月曜日 中国の全国人民代表大会常務委員会は11月8日月曜日まで開催される オーストラリアの金利決定、火曜日 中国財新サービスPMI、火曜日 インドネシアのGDP、火曜日 フィリピンCPI、火曜日 韓国CPI、火曜日 米国貿易、ISMサービス指数、火曜日 米国大統領選挙、火曜日 ブラジルの金利決定、水曜日 ニュージーランドの失業率、水曜日…

（ブルームバーグ）： 中国経済への懸念と米大統領選挙の接戦でリスクセンチメントが悪化する中、欧州株もアジアの精彩のない取引に倣う展開となった。円は３日続落を止めた。 ブルームバーグで最も読まれた記事 ユーロＳＴＯＸＸ５０先物は小幅安となったが、米国株の契約は進んだ。ほとんどのアジア株式ベンチマークは下落し、中国が下落を主導した。日本では、水曜日に円がドルに対して1％以上下落したことを受けて、加藤勝信財務大臣は為替市場では一方的で急速な動きがあると見ていると述べた。 指標となる米国１０年債利回りは３ベーシスポイント低下し、約３カ月ぶりの高水準に達した前取引の上昇幅をほぼ帳消しにした。トレーダーらが中東の緊張と2025年に向けた市場バランスの見通しを評価する中、水曜日に下落した原油価格は反発する一方、ドルの指標は下落した。 米国では、ドナルド・トランプ氏とカマラ・ハリス氏の大統領選挙戦はこれ以上ないほど接戦となっており、ブルームバーグ・ニュース/モーニング・コンサルトの世論調査では、激戦州7州のそれぞれで有権者候補の中で候補者が統計的に同数となっている。 ＩＧアジアの市場ストラテジスト、ジュン・ロン・イェップ氏は「今日の取引ではアジア市場は総じてまちまちで、次期米国選挙が徐々に近づく中、市場には若干の不安が広がっている」と述べた。 「最近の米ドル高と米国債利回りの上昇は、依然としてこの地域で積極的なリスクテイクを留保する要因となっている。」 アジア株は９月に５％近く上昇した後、勢いを失っており、トレーダーらは中国の最近の景気刺激策が成長を回復するのに十分かどうかなどの懸念を含むリスクを検討している。米連邦準備制度理事会（FRB）の緩和ペースも投資家の関心を集めており、スワップトレーダーらは現在、今年残り2回の政策会合での利下げの確実性は100％未満となっている。 ＶＳパートナーズの最高投資責任者ヴァネッサ・シュー氏はブルームバーグテレビに対し、「刺激策が状況を根本的に変えるかどうかはまだ疑問が残る」と語った。ここ数週間の中国株の非常に大きな価格変動は「観光客マネーと深刻なロングマネーの間の綱引き」を反映していると同氏は述べた。 また、台湾積体電路製造会社は、顧客向けに製造されたチップが最終的に華為技術（ファーウェイ）に渡ったことが判明し、米国の制裁に違反する可能性があることを発見し、顧客への出荷を停止した。韓国では、SK Hynix Inc.が四半期利益と売上高で過去最高を記録したことを受けて株価が上昇した。韓国自動車大手現代自動車の第３・四半期営業利益は予想を下回った。 物語は続く 香港では、ホライゾン・ロボティクス社の株価が取引デビューで発行価格を38%近く上回り、アジアの金融ハブにおける新規株式公開の復活に対する楽観的な見方が強まった。 欧州の収益では、フランスの自動車メーカー、ルノーSAが新モデルの恩恵を受けるとの見通しを示し、通期見通しを確認した。一方、スウェーデン最大の銀行SEB ABの融資利益は予想を下回った。 JPモルガン・プライベート・バンクのエグゼクティブ・ディレクター兼グローバル市場ストラテジスト、ジュリア・ワン氏はブルームバーグテレビで、米国とアジアを拠点とするテクノロジー企業や人工知能企業の撤退により、魅力的な参入口が開かれたと述べた。 ワン氏は「米国債利回りの変動とドルの執拗な動きは投資家のリスク選好を曇らせているが、われわれは中期的に見ており、これが絶好の押し目買いの機会にならない理由はない」と述べた。 コモディティーでは、金は米国債利回りの上昇と過去最高水準付近での利益確定を受けて水曜日に11週間で最大の下落となった後、小幅上昇した。 今週の主なイベント: 米国の新築住宅販売、失業保険申請件数、S&Pグローバル製造業・サービス業PMI、木曜日 UPS、バークレイズの決算、木曜日 FRBのベス・ハンマック氏が木曜日に講演 米国の耐久財、ミシガン大学の消費者心理、金曜日 市場の主な動きは次のとおりです。 株式 ロンドン時間午前６時４６分現在、Ｓ＆Ｐ５００先物は０．２％上昇した。 日経225先物（大証）は0.3％上昇 日本のTopixはほとんど変化なし…

（ブルームバーグ） -- ウォール街株が今年最長の週間上昇を記録した後、一息ついたため、アジア株は２日続落した。米連邦準備制度理事会（FRB）の利下げ期待が後退し、債券は下落した。ブルームバーグで最も読まれた記事中国市場が小幅上昇する一方、オーストラリアと日本のベンチマークが下落したため、ＭＳＣＩ ＡＣアジアパシフィック指数は最大１．１％下落した。それは、米国株が史上最高値への執拗な上昇を受けて、ほぼ買われ過ぎの水準から下落した後のことだ。カンザスシティー連銀のジェフリー・シュミット総裁が、米国中央銀行が最終的にどの程度の利下げをすべきかについて不確実性を踏まえ、より緩やかな利下げペースを支持すると述べたことを受け、月曜、10年債利回りは11ベーシスポイント上昇して4.20％となった。 。オーストラリアとニュージーランドの債券は午前の取引で下落した。ペッパーストーン・グループの調査責任者、クリス・ウェストン氏はメモで、供給に対する懸念や米経済指標の改善など、複数の要因が債券下落を引き起こしていると述べた。同氏は、共和党がホワイトハウスと議会を制圧する可能性に言及し、トレーダーらは「『レッド・スイープ』のリスクを先取りしている」として、米国選挙への賭けも市場の重しになっていると述べた。「より高い傾向は脚の成長です」と彼は言いました。ドナルド・トランプ氏が大統領に勝利すれば、選挙公約を踏まえるとインフレ高進への懸念が高まり、利下げが延期される可能性がある。刺激策を通じて苦境にある経済の成長を促進する中国政府の取り組みに引き続き焦点が当てられている。月曜日、中国の銀行は、住宅市場の低迷を阻止することを目的とした一連の措置の一環として、人民銀行による9月末の金融緩和を受けて、基準貸出金利を引き下げた。上海証券ニュースが火曜日、アナリストの話として報じたところによると、中国の銀行の貸出金利引き下げにより、一部の住宅ローンコストは３％未満に押し下げられ、不動産需要の回復を促す可能性がある。モルガン・スタンレー・インベストメント・マネジメント・ポートフォリオ・ソリューションズ・グループのジム・キャロン最高投資責任者（CIO）はブルームバーグテレビで、「本当の問題は、この景気刺激策が持続的な需要の増加を生み出すほどの金融状況の緩和にどれだけつながるかだ」と述べた。日本のトレーダーらは今週末の選挙に向けて注目している。石破茂首相の連立与党に対する支持の軟化が続いており、投票によって政権の弱体化と不安定化が生じる可能性がある。物語は続く円が対ドルで一晩で下落し、１ドル＝１５１円台に近づきつつあるため、外国為替市場は依然として緊迫した状況が続いている。ウォール街は今週、収益の大きなハードルに直面しており、S＆P500企業の約20％が報告を予定しており、トレーダーらはテスラ社からボーイング社、ユナイテッド・パーセル・サービス社までの主要決算に向けて準備を整えている。ブルームバーグ・マーケッツ・ライブ・パルスの最新調査によると、回答者は11月の選挙で誰が勝つか、あるいは連邦準備理事会の政策方針よりも、コーポレート・アメリカの業績が株式市場のパフォーマンスにとってより重要であると考えている。エヌビディアは過去最高値を記録し、ナスダック１００は０．２％上昇した。ラッセル 2000 は 1.6% 下落しました。住宅建設業者は転落した。ユナイテッド・パーセル・サービスはバークレイズへの売り推奨を受けて下落した。ボーイング。労働組合との暫定合意を受けて結集した。保護投資家が保護費を支払うにつれて、株式、債券、通貨のオプションのボラティリティが同様に上昇します。激戦の米国選挙、米国と欧州の金利決定、より広範な中東紛争の脅威、そして四半期決算など、リスクは明らかだ。株式市場では、暗黙のボラティリティが実際の変動を上回っており、強気のコールよりも売りから守るプットが好まれています。ミラー・タバックのマット・メイリー氏は、理由が何であれ、「オプション市場や金で何らかの保護を購入した投資家を責めることはできません」と語った。同氏は、「株式市場が（特に価格／売上高ベースで）これだけ割高になっているため、過去にこの種の政治的・地政学的な問題が重大な懸念となったとき、通常よりもはるかに脆弱になっている」と述べた。トレーダーらが米金利に関する連邦準備理事会当局者の見解を消化する中、金は前取引で過去最高値を記録した後、堅調となった。原油相場は中東の緊張を背景に月曜日に２％近く上昇した後、緩やかに下落した。今週の主なイベント:ECBのクリスティーヌ・ラガルド氏が火曜日、ブルームバーグテレビのインタビューを受けるBOEのアンドリュー・ベイリー氏、ECBのクラース・ノット氏、ロバート・ホルツマン氏が火曜日、ニューヨークで開催されるブルームバーグ・グローバル規制フォーラムで講演フィラデルフィア連銀のパトリック・ハーカー総裁が火曜日に講演カナダの金利決定、水曜日ユーロ圏消費者信頼感、水曜日米国の中古住宅販売、水曜日ボーイング、テスラ、ドイツ銀行の決算、水曜日FRBのベージュブック、水曜日米国の新築住宅販売、失業保険申請件数、S&Pグローバル製造業・サービス業PMI、木曜日UPS、バークレイズの決算、木曜日FRBのベス・ハンマック氏が木曜日に講演米国の耐久財、ミシガン大学の消費者心理、金曜日市場の主な動きは次のとおりです。株式S&P500先物は東京時間午前10時09分時点で0.1％下落した。ハンセン先物は０．４％下落した。日本のTOPIXは1.2%下落オーストラリアのS&P/ASX 200は1.3%下落ユーロStoxx50先物は0.2％上昇通貨ブルームバーグ・ドル・スポット指数はほとんど変化なしユーロは1.0819ドルとほぼ変わらず。日本円は0.2％上昇し1ドル＝150.58円となった。オフショア人民元は１ドル＝７．１３５８元とほぼ変わらず。暗号通貨ビットコインは0.7%下落して67,266.85ドルとなった。イーサは1.4％下落して2,637.68ドルとなった。債券10年国債利回りは1ベーシスポイント低下し4.19％となった。日本の10年債利回りは2ベーシスポイント上昇して0.975％となった。オーストラリア10年債利回りは10ベーシスポイント上昇し4.37％となった。商品ウェスト・テキサス・インターミディエイト原油は0.4％下落し、1バレル＝70.28ドルとなった。金スポットは0.2%上昇して1オンスあたり2,725.45ドルとなった。この記事は、Bloomberg Automation の協力を得て作成されました。ブルームバーグ ビジネスウィークで最も読まれた記事©2024 ブルームバーグ LP Source link

（ブルームバーグ） -- 過大評価されている企業に賭けるべき銘柄を見つけることで有名なカーソン・ブロック氏は、安定した資金流入で市場がこれまで以上に上昇しているため、ほとんどの投資家は今なら米国最大手の株式を買ったほうが得策だろうと述べた。ブルームバーグで最も読まれた記事今年S&P500指数が繰り返し新記録を更新したことを受けてバリュエーションをめぐる懸念がある一方、マディ・ウォーターズ・キャピタルLLCの創設者は、退職基金からの資金流入が、特に最も比重の高い銘柄にとって今後も更なる上昇をもたらす主要な原動力であり続けるだろうと述べた。ブロック氏はブルームバーグテレビのインタビューで、超大型株のグループ化について触れ、「あまり考えすぎず、ただ目を閉じておそらく『マグニフィセント・セブン』を買うのが得策だろう」と語った。同氏はさらに、「ここ数年、物言う空売り家としての自分のキャリアを振り返り、計算してみたところ、おそらくS&P 500指数にずっと留まっていられたのではないかと感じた」と付け加えた。ブロック氏のコメントは、テスラ社、アップル社、マイクロソフト社、アルファベット社、アマゾン・ドット・コム社、エヌビディア社、メタ・プラットフォームズ社といったトップテクノロジー企業群に対する不振の後、投資家が再び楽観的な見方をしている中で出された。連邦準備理事会の利下げが他のセクターへのローテーションを促した四半期だった。堅調な企業収益と世界最大の経済が持ちこたえている兆しのおかげで、Ｓ＆Ｐ５００種は６週連続の上昇を抑えたところだ。一方、ブロック氏は、同氏が「投資不可能」市場と呼んでいる中国に対する嫌悪感を改めて表明した。長年中国に懐疑的で、アジアの国の株式に関しては最も有名な空売り家の一人である同氏は、代わりにマディ・ウォーターズがロング専用ファンドを立ち上げたベトナムへの投資を好んでいる。最近の景気回復は中国政府の経済刺激策によって促進されたにもかかわらず、ブロック氏は、コーポレート・ガバナンス、政策の「気まぐれ」、地政学的問題などが依然として大きな障害となっていると述べた。ブロック氏は「中長期的な観点から見ると、中国に資金を投入することがどのように意味があるのか​​、またもやまだ理解できていない」と述べ、短期的には中国について意見を持っていないと付け加えた。「結局のところ、我々が非常に建設的に取り組んでいるベトナムとは対照的に、中国は外資を本当に必要としているとは感じていない。また、長期的に外資を受け入れるつもりはないと思う」と述べた。物語は続く--Naman Tandon の協力を得て。ブルームバーグ ビジネスウィークで最も読まれた記事©2024 ブルームバーグ LP Source link

（ブルームバーグ）中国が財政刺激策を約束し、トレーダーらが主要中央銀行の利下げへの期待を高めたことを受け、世界の株価は上昇した。ブルームバーグで最も読まれている記事S&P500先物は、米国上場の中国株が上昇し、マイクロン・テクノロジーが市場前取引で急伸したことから0.8％上昇した。ナスダック100先物は1.5％上昇し、欧州のストックス600指数は過去最高値で引けた。国債利回りとドルは小幅下落した。米連邦準備制度理事会（FRB）と欧州中央銀行（ECB）が金融緩和路線を推し進めるとの期待が高まり、市場は活況を呈している。トレーダーらは、ジェローム・パウエル連邦準備制度理事会（FRB）議長の録画演説と木曜後半に発表される雇用統計を待っている。「過去10日間ほど、世界中の金融・財政政策担当者から発せられたメッセージは明確で否定しようがない。政策の『プット』は完全に復活した」とペッパーストーン・グループのストラテジスト、マイケル・ブラウン氏は述べた。「最も抵抗の少ない道は、短期的にも中期的にも引き続き上昇につながる可能性が高い」中国のトップ指導者らが木曜日に財政支出を支援し成長を回復させると約束したことは、今週北京が打ち出した一連の措置に加わり、国内資産を急騰させ、より広範なリスク選好を刺激した。短期金融市場は、11月にFRBが0.5ポイントの利下げを行うと予想する方向に転じており、今週初めの米国の消費者データにさえない結果が出たことを受けて、トレーダーらは今や約39ベーシスポイントの利下げを織り込んでいる。米中央銀行が好む物価指標と消費者需要のスナップショットは、金曜日に経済の健全性に関するさらなる手がかりを与えるだろう。「連邦準備制度理事会は、公表している以上に経済成長を懸念している」とバンガードのチーフエコノミスト、ジョー・デイビス氏はブルームバーグテレビで語った。「短期的にはより積極的になるだろうというのがわれわれの見方だ」中国の疑念中国では、景気刺激策の公約を受けて、CSI 300指数は週間ベースでほぼ10年ぶりの大幅な上昇に向かっている。しかし、この措置の長期的な影響については疑問が残る。「明日、多少の反落が見られても驚かない」と、ブラックロック・ファンダメンタル・エクイティーズEMEAの最高投資責任者ヘレン・ジュエル氏はブルームバーグTVに語った。「今、市場ではまさにこれが起きている。ある日はリスクを負い、次の日はリスクを負わないという状況だ。中国経済は依然として非常に脆弱だ」物語は続くスイスカット一方、スイス国立銀行は、ほぼ10年ぶりの大幅な上昇を記録したスイスフラン高を抑制するため、25ベーシスポイントの金利引き下げを実施した。商品市場では、サウジアラビアが増産を検討していると報じられ、またリビアの各派が原油生産の一部再開への道を開く合意に達したことから、原油が2日連続で下落した。イスラエルは軍に対し、レバノンのヒズボラ拠点への砲撃を継続するよう命じ、停戦協定への関心を否定した。これにより、全面戦争を回避しようとする米国と同盟国の努力は困難になっている。今週の主なイベント:ECBのクリスティーヌ・ラガルド総裁が木曜日に講演米国の失業保険申請件数、耐久財、GDP改定値、木曜日連邦準備制度理事会（FRB）のジェローム・パウエル議長は木曜日、第10回米国債市場会議で録画された演説を行った。中国工業利益、金曜日ユーロ圏消費者信頼感、金曜日米国PCE、ミシガン大学消費者信頼感、金曜日市場における主な動きの一部:株式S&P 500先物はニューヨーク時間午前7時21分時点で0.8%上昇した。ナスダック100先物は1.5%上昇ダウ工業株30種平均先物は0.5%上昇ストックス欧州600指数は1.1%上昇MSCI世界指数は0.3%上昇通貨ブルームバーグ・ドルスポット指数は0.3%下落した。ユーロは0.2%上昇して1.1151ドルとなった。英ポンドは0.4%上昇して1.3377ドルとなった。日本円は0.3%上昇し、1ドル144.33円となった。暗号通貨ビットコインは1.5%上昇し64,467.95ドルとなった。イーサは1.9%上昇し2,629.5ドルとなった。債券10年国債の利回りは2ベーシスポイント低下し3.77%となった。ドイツの10年国債利回りは4ベーシスポイント低下し2.14%となった。英国の10年国債利回りは1ベーシスポイント低下し3.98%となった。商品ウェスト・テキサス・インターミディエイト原油は2.5%下落し、1バレル67.95ドルとなった。現物金は0.8%上昇し、1オンス当たり2,678.40ドルとなった。このストーリーはブルームバーグオートメーションの協力を得て制作されました。--Winnie Hsu、Divya Patil、Richard Henderson、Ben Priechenfried の協力を得て。ブルームバーグビジネスウィークで最も読まれた記事©2024 ブルームバーグ LP Source link