私は 64 歳です。5 万ドルを相続したところです。 9/11 の後、風呂に入ったときに 70,000 ドルの 401(k) が半分になっているのを見たので、株式に投資することに躊躇しています。私はCIT銀行などのデジタル銀行の高金利貯蓄に注目しています。しかし、私はそれらの正当性について懸念しています。 -ジェームズ 両方の株式について懸念し、金融機関の商品に資金を預ける前にその金融機関が合法であることを確認したいという気持ちは理解できます。幸いなことに、非常に簡単な確認方法がいくつかあります。 留意してください: 決定を進める際に考慮すべき点がいくつかありますが、最終的には自分にとって正しい答えは、リスク許容度と目標によって異なります。最終的な選択に関係なく、これを自分で行う場合は、かなりの量の調査を行う必要があります。 財務アドバイザーに相談する。 過去の投資経験とリスク許容度 私たちの過去の経験は、私たちの認識や将来の行動に影響を与えることがよくあります。投資も例外ではありません。他の多くの人と同様に、あなたも、9 月 11 日のテロ攻撃後の市場下落に伴い、ポートフォリオの価値が大幅に低下するのを目にしました。しかし、あなたのポートフォリオは市場全体よりも大幅に下落しており、分散されていなかったか、不幸なタイミングでの決断を下した可能性があることを示しています。私は 最近の別のコラムで同様のシナリオを取り上げました 読みたいかもしれませんが、この議論では、それをありのままに受け止めることができます…市場リスクについて口の中に後味を残した悪い経験です。 リスクに対する許容度が低い場合は、あまり積極的ではないポートフォリオを保有するのが正しい選択です。それは、ボラティリティがあるときに計画を守る可能性が高いためです。自分の気質に合わせて積極的に投資しすぎると、まさに間違ったタイミングで投資を放棄してしまう可能性があります。それが9/11後にあなたの損失が非常に大きかった理由の一部かもしれません。今すぐそれを修正することはできませんが、満足している投資を保持することで、将来的にそれを防ぐことはできます。 (財務アドバイザーをお探しの場合は、当社の 無料マッチングツール。） 高利回りの貯蓄リターン アドバイザーに聞く: 私は 64 歳で、5…

年末は、自分の投資遍歴を振り返るのに最適な時期です。その反省の一部には以下が含まれる可能性があります 避けるべき間違いを特定する または年末までにポートフォリオを変更する必要があります。また、成長株とバリュー株や配当株など、特定のセクターや株の種類をさらに深く掘り下げることもできます。 勝ちを選ぶために役立つ 3 つの教訓を紹介します 配当株 新年に買って保持すること。 画像出典: ゲッティイメージズ。 株式市場において利益の伸びほど強力な力はありません。利益が伸びれば、業績の伸びに基づいて割高に見える企業でも、まだ買う価値があると言えるかもしれない。イノベーション、増配、自社株買い、合併・買収などのペースを加速させることで、雪だるま式に株主価値を加速させる効果を生み出す可能性があります。 インカム投資家は、定期的に配当金を増額してきた実績のある企業を探すことがよくあります。ただし、これには費用がかかり、企業の収益が伸びていない場合には最終的には損害が生じる可能性があります。たとえば、企業が利益のすべてを配当金を通じて株主に還元しているにもかかわらず、借金を負い続けているとします。それは会社の健全性を損ない、最終的には悪い投資になる可能性があります。 最も優れた配当金を支払う企業は、少なくとも配当金と同じ速度で利益を成長させることができます。 プロクター・アンド・ギャンブル (NYSE:PG) は68年連続増配を続ける配当王であり、非の打ちどころのない実績を誇っています。過去 10 年間、P&G は希薄化後 1 株当たり利益を配当よりわずかに速いペースで増加させてきました。同社はかなりの量の自社株を買い戻し、株式数を12.8％減らすことができた。 PG データによる Yチャート。 利益と配当の増加は、P&G の価値の上昇を正当化しています。過去10年間P&G株を保有してきた投資家は株価の92.3％上昇を享受​​した。ただし、トータルリターン（配当を考慮した場合）は 155% とはるかに高くなります。 P&G は、収益と配当の伸びが驚くほど平凡な企業でも、一貫性があるため優れた投資となり得ることを示す好例です。…

米国株式市場は 2024 年に素晴らしいパフォーマンスを記録し、ベンチマークは S&P500 指数は12月6日に終値で過去最高値の6,090.27に達した。 しかし、2025年には事態はさらに好転する可能性がある。チャールズ・シュワブ氏によると、1929年以降の14回の金利サイクルに基づくと、S&P500指数はサイクルの最初の利下げから12カ月以内に86％の確率でプラスのリターンを記録している。ベンチマーク指数は、主に景気後退環境が原因で、2001 年と 2007 年の利下げ後にマイナスのリターンを記録しました。 2024年9月、連邦準備制度はベンチマーク金利を50ベーシスポイント引き下げることにより、継続的な利下げサイクルを開始しました。その後、現在の経済環境は景気後退には見えないため、指数は 2025 年 9 月まで成長し続けると予想するのが賢明かもしれません。多くのアナリストがこの予測に同意しているようです。 UBSはS&P500指数が6,400に達すると予想しているが、オッペンハイマー・アセット・マネジメントの首席投資ストラテジスト、ジョン・ストルツファス氏は2025年には同指数が7,100に達すると予想している。 このような背景から、個人投資家が長期的な追い風に乗って優良株の小さなポジションを獲得するのは理にかなっています。これら 2 社の選択が要件に適合する理由は次のとおりです。 データベースソフトウェアやクラウドサービス株に投資する場合、 オラクル (NYSE:ORCL) 明らかな選択です。同社の2025会計年度第2四半期の売上高と最終利益は、コンセンサス予想（11月30日終了期間）をわずかに下回った。それにもかかわらず、進行中のAI革命における同社の顕著な役割と従来のデータベースにおける強みにより、2024年12月に同社を選ぶ価値がある。 Oracle のクラウド サービスとライセンス サポートの収益は、同社の総収益のほぼ 77% を占めています。クラウド・ビジネスは、2025 年度に 250…

(ブルームバーグ) — オフィス不動産の価値の低迷は米国の銀行に波及しており、特に小規模な金融業者が商業用不動産帳簿におけるローン条件の変更の利用を増やしている。 ブルームバーグで最も読まれた記事 ムーディーズ・レーティングスのレポートによると、資産が1,000億ドル未満の典型的な銀行が、今年最初の9か月間でCREローンの0.32％を修正したことが判明した。これは、わずか約0.1％だった2024年上半期に比べて大幅な増加だ。 しかし、この割合は他の種類の金融機関が変更した割合よりもはるかに低いものでもあり、中規模銀行の場合、最初の9か月間でこの割合は1.93％であり、最大手の銀行では0.79％であることが報告書で判明した。この違いはおそらく、小規模な金融機関がより良い融資を行ったからではなく、むしろ、商業用不動産価格の下落に対処するのが遅かったためであると考えられます。 条件変更は通常、支払いを先送りし、ローンの短期延長を求める苦境に立たされている家主によって求められます。借り換え期限を迎えるローンが相次ぎ、その利用の増加は、CREクレジットの苦境が高まっていることを示す最新の兆候だ。 焦点の多くは地方銀行に向けられているが、地方銀行は2022年に始まる利上げに至るまでの数年間、大手銀行と比べて頭金の額が低いことが多かったために特に脆弱だった。つまり、彼らは資金を調達するまでのバッファーが少ないことを意味する。オフィスや集合住宅の価格がピーク時から少なくとも20%下落したことによる損失。 同時に、フロリダ大学の金融教授レベル・コール氏によると、米国の大手金融機関はストレステストやその他の厳しい規制監視の対象となっており、これまでのところ小規模銀行よりも多くの資金を不良債権のカバーに積み立てているという。アトランティック大学はオークツリー キャピタル マネジメント LP にもアドバイスを行っています。 将来の損失への懸念が小規模銀行の株価パフォーマンス低下の一因となっており、KBWナスダック・グローバル銀行指数の約30％に対し、KBW地方銀行指数は今年約17％上昇している。 フロリダ・アトランティック大学のコール氏は、約５０００億ドルのＣＲＥ住宅ローンが来年に満期を迎え、「そのかなりの部分がデフォルトに陥るだろう」と述べた。 「投げ売りが行われるだろう。彼らは全体的に商業用不動産価格にさらに下落圧力をかけるだろう。」 米連邦預金保険公社のマーティン・グルーエンバーグ会長は木曜日、オフィスや集合住宅を含む銀行システムの一部の融資ポートフォリオの脆弱性について、引き続き厳重な監視が必要だと警告した。 物語は続く フランクリンBSPリアルティ・トラストの社長マイク・コンパラト氏は先月、オフィスローンが公的住宅ローンREITと大多数の銀行を悩ませるだろうと先月アナリストに語った。これらの資産は「数年前にはまったく計り知れないレベルで取引されている。また、時価評価の現実を避けるために、オフィス資産の所有権を取得することに消極的な貸し手の逸話も聞いています。」 米連邦準備理事会（ＦＲＢ）による今年の利下げが長期借入コストの低下につながっていないことも貸し手にとっての苦痛に拍車をかけている。そのため、家主が家賃収入で賄える水準で債務を借り換えることがより困難になっている。 特殊事情投資会社キャニオン・パートナーズLLCの不動産部門最高投資責任者ロビン・ポッツ氏は、「ある程度の降伏が始まっている」と語った。 「支払いをしていない借り手は永久に延長することはできない。」 保険仲介会社アーサー・J・ギャラガー氏は数十社を率い、米国で数十億ドル規模の債券やローンの販売を開始し、市場が年末に閉まる前に高まる投資家の需要を取り込もうとしている。ハイグレードの売上高は総額180億ドル、レバレッジド・ローンのローンチ額は750億ドルとなった。 一部の資産運用会社は、償還日が設定されていない債券を購入することで、満期固定ファンドの利回りを高めている。 レストランチェーンのPFチャンズ・チャイナ・ビストロは、2026年に期限を迎える融資の満期を延長することで短期債務圧力を緩和したいと考えており、これが同社の信用格付け向上につながる可能性がある。 クローガー社は、アルバートソンズ社の買収計画が判事によって阻止された後、投資家から債権の買い戻しを迫られる可能性のある最新の企業となった。 テムズ・ウォーターは、30億ポンド（38億ドル）の緊急資金を調達する計画への支援と引き換えに、最上位債権者に甘味料を提供している。 小売店のパーティー・シティやコンテナ・ストア、刑務所向け電話会社アベンティブ・テクノロジーズも破産を検討している。 インドの富の増大により長期貯蓄商品への需要が高まるなか、投資家グループはインド準備銀行に対し、州政府債務のゼロクーポン債化を許可するよう求めている。 事情に詳しい関係者によると、シンクレアと一部の貸し手は債務の一部を返済するために新たに10億ドル以上を調達する提案を急いでいるという。…

IRA または 401(k) から Roth 口座に資金を変換する場合、所得税を支払う必要があります。 - ゲッティイメージズ 投資口座が非常に好調な年を終えようとしており、現在の税率がしばらく変更される可能性は低いため、今すぐ税金を払って従来の IRA と 401(k) を Roth 口座に変換する根拠を示すのは困難です。 金融アドバイス プラットフォームの 1 つは、 ボルディンでは、2024 年に Roth 換算計算機の使用が前年比 128% 増加しました。 以前は NewRetirement として知られていた Boldin は、現役時代に税金繰延口座によく貯蓄してきたが、現在は退職が近づいているため、差し迫った最低分配金が問題であると考えているあらゆる種類のユーザーの声を聞いています。…

2024年が終わりに近づき、投資家は現在2025年に注目を集めており、どのような銘柄が新年を牽引する可能性があるかに注目している。エネルギーと中流の分野で、2025 年の私のお気に入りの銘柄は他でもない エネルギー移転パートナー (ニューヨーク証券取引所:ET)。同株は2024年も好調で、本稿執筆時点で分配金を含むトータルリターンは約50％となっている。 ただし、私は、 マスターリミテッドパートナーシップ (MLP) この勢いは2025年まで続く可能性があり、来年は中流分野で最もパフォーマンスの高い銘柄の1つになる可能性がある。 6.9％という魅力的な先渡し利回りを持ち、十分にカバーされ成長を続ける分布を持っていますが、それが2025年に向けてこのセクターで私のお気に入りの銘柄である理由ではありません。 2024 年の最大のテーマの 1 つは人工知能 (AI) で、今年は大手ハイテク企業と資金豊富な新興企業の両方が、大規模言語モデル (LLM) をトレーニングし AI 推論を実行するためにデータセンター インフラストラクチャの増強を急いでいます。これらのプロジェクトへの支出は 2025 年にのみ増加すると予想されます。 AI の需要が高まると、より多くのパワーも必要になります。 AI モデルのトレーニングと推論の実行は非常にエネルギーを消費し、AI モデルがより洗練されるにつれて、その計算能力とエネルギーの必要性は増大するばかりです。 ゴールドマン・サックス は、世界のデータセンターの電力需要が 2030…